今週指數繼續浮沉，指數上落雖然不大，但個別板塊的股份繼續輪動，今週基本上表現較強的股份不太多，整體較穩陣的板塊包括手機製造，內需股如運動用品，食品股及汽車相關股。 上週整體較強的醫藥及生物科技股則個別表現較好。沉底多時的內房部份有回稳跡象，不知道是否跟臨近除淨有炒除淨因素，另一原因可能是因為相比起近年股表現來說算是近年低位，自從去年落地的三條紅線落地後，內房公司都絞盡腦汁出減債，恒大許主席亦披露公司有機會降債到6000億附近，希望年底有機會有一條線能紅變綠。 另外內房公司也可受惠近月人仔強勢及大部份內房息率都超過五厘以上，較進取的可選那些有超過十厘以上。
相比內房，很多人都同意炒子公司物管赚價好過買阿媽赚息，近年的物管公司在港上市數量如雨後春筍，亦可以說高峰已過，基本上較具規模除龍湖及萬科外全部已在港上市，近半年禁售期一出紛紛套現減持，基本上近排物管板塊融資活動或股東解禁應會較频繁，去年上市差不多可解禁還有在十月及十一月一大堆：873 3913 1209 6989 等。上月尾曾经有表現的物管今週明顯冷卻，連下星期貴為新貴的6098也回吐。 講開6098，不得不赚管理層能充分利用上市集資渠道，以及公布配股時間很有秩序，金水雖然不再持有6098，但管理層確值一赚，但短線來說板塊仍添波動確是事實。至於各戰友應買入內房定物管則是見仁見智。 另一跟內房緊密相連的行業相信是代建公司，在香港現時上市的有兩間，包括9979綠城管理及9982中原建業。 兩間公司都有關連公司在香港上市，無獨有偶，兩系公司都是先內房，跟住分折物管再分拆代建上市。有經濟分析員把代建及物管作比較及估值，雖然兩者都可歸類為輕資產公司，但服務對象不同，物管公司在樓宇銷售及案場管理，物業交付及業主入伙後的項目管理上與發展商或開發商合作，但代建公司主要是協助一些可能資金實力較弱的中小型發展商負責建設及管理項目，不論是商業及住宅物業開發都會是代建公司的服務對象，相對來說，商業項目的代建毛利較住宅项目高。還有一個重要別是物管公司的擴張規模較代建公司大及收入可持續性。代建公司項目交付後的後續費用確比物管公司弱，畢竟兩者對象客户羣不同。
今週新上市的內地代建公司中原建業，其母公司為河南地區發展商，相比起綠城管理的全國性布不同，但此兩間公司貴為代建行業的頭三位，加上本身9982定價不算高，以週五收盤價計距離招股價計還有近一成折讓,現價還有上升空間。
今週較強的股份包括醫療板塊內的1515華潤醫療，單週急升兩成五，另2660環球醫療上升接近一弝，金斯瑞1548自從有消息後一路強勢，單週升一成四,全年累升接近兩倍！希瑪眼科3309今週都升一成一。867再升7％，今年股價已翻倍有多，2607上海醫藥升4％。
內需板塊較分散，3331升7％，1999敏華升一成三，1458周黑鸭升一成二，跑鞋王特步升一成三，全年累升兩成几，今年見雙位數應無難度。291華潤啤升6％，青啤升3％。安德利果汁2218升一成。2313申洲國際跌8％，出口股創科跌7％,1579頣海跌一成。921海信升5％。
手機製造相關285升7％，2018瑞聲升一成，科網股3690報服式反彈一成四，772阅文升6％，856偉士佳杰跌8％，1860汇量科技升一成五。
汽車相關板塊持續走強，1211連升几週，今週再升8％，連帶1772都升一成，其餘車股長城2333升8％，175升一成三，881中升升5％，1316耐世特再升一成一。
資源股重創，1378跌一成三，1208五矿跌一成七，2600跌7％，1053插一成三，914創52週新低及挫一成。2233西部插一成。
電子煙各走極端，336升一成四，思摩爾插8％，今週表現較差還有部份教育股，1797新東方在線跌一成七。
沒有留言:
發佈留言